进行资产配置主要考虑的因素包括

Question

如题所述

Answer 1

进行资产配置主要考虑的因素包括影响投资者风险承受能力和收益要求的各项因素、影响各类资产的风险收益状况以及相关关系的资本市场环境因素、投资期限及税收考虑。

1、影响投资者风险承受能力和收益需求的各项因素。

影响投资者风险承受能力和收益需求的各项因素包括投资者的年龄或投资周期，资产负债状况、财务变动状况与趋势、财富净值、风险偏好等因素。

2、影响各类资产的风险收益状况以及相关关系的资本市场环境因素。

影响各类资产的风险收益状况以及相关关系的资本市场环境因素包括国际经济形势、国内经济状况与发展动向、通货膨胀、利率变化、经济周期波动、监管等。

3、投资期限及税收考虑。

投资者在有不同到期日的资产（包括债券等）之间进行选择时，需要考虑投资期限的安排问题。税收结果对投资决策意义重大，因为任何一个投资策略的业绩都是由其税后收益的多少来进行评价的。

资产配置的定义及目标和限制因素：

1、资产配置的定义。

资产配置是指在资产市场上将资产与负债分开管理，并对投资资金分别做出选择、配置和调整的过程。

资产配置不是指某一个特定的投资组合，而是整个金融系统中多个投资组合配置的集合；资产配置不是把钱投给一种类型，而是通过多种手段对资金进行优化，从而使每一种投资组合都获得最佳回报（或损失）。

2、资产配置的目标和限制因素。

通常需要考虑到风险偏好、流动性需求和时间跨度要求，还需要注意实际的投资限制、操作规则和税收问题。包括货币市场基金就常被投资者作为短期现金管理工具，因为其流动性好，风险较低。